Ράλι στη Wall Street και πτώση στις Ευρωπαϊκές αγορές έφερε η νίκη Τράμπ

Νέα ιστορικά υψηλά επιφύλαξε για τη Wall Street η επανεκλογή του Ντόναλντ Τραμπ στην προεδρία των ΗΠΑ, με τον Dow Jones και S&P 500 να αναζητούν καινούριες κορυφές. 
O Dow Jones σημειώνει κέρδη σχεδόν 1.300 μονάδων με άνοδο 3,03% και διαπραγματεύεται στις 43.501 μονάδες. Ο S&P 500 ενισχύεται κατά 1,77% στις 5.885 μονάδες, πλησιάζοντας το ορόσημο των 6.000 μονάδων για πρώτη φορά στα χρονικά. Ο Nasdaq καταγράφει άνοδο 2,05% στις 18.8519 μονάδες. Σημειώνεται ότι η τελευταία φορά που ο Dow Jones έκανε ράλι άνω των 1.000 μονάδων σε μία μόνο ημέρα ήταν τον Νοέμβριο του 2022.

«Άλμα» κοντά στο 5% σημειώνει ο δείκτης Russell 2000 της μικρής κεφαλαιοποίησης, κινούμενος προς το υψηλότερο επίπεδο από τις αρχές του 2022, καθώς οι μετοχές με επίκεντρο την αμερικανική αγορά περιμένουν ότι θα επωφεληθούν από ένα φιλικότερο προς αυτές ρυθμιστικό και φορολογικό καθεστώς, καθώς επίσης ότι θα είναι λιγότερο εκτεθειμένες σε πιθανούς εισαγωγικούς δασμούς.

Ο VIX, ένας δείκτης μέτρησης της μεταβλητότητας στην αγορά, υποχώρησε απότομα στο χαμηλότερο επίπεδο από τον Σεπτέμβριο. Μέχρι να οριστικοποιηθεί η νίκη του Τραμπ, οι επενδυτές προετοιμάζονταν για αρκετές ημέρες αβεβαιότητας σχετικά με το ποιος θα ήταν ο νέος πρόεδρος των ΗΠΑ.

Η Trump Media & Technology Group σημειώνει κέρδη 30,7%, ενώ η Tesla κινείται ανοδικά κατά 12,6%, καθώς ο διευθύνων σύμβουλος της δεύτερης Έλον Μασκ υποστήριξε ανοικτά τον Τραμπ στην προεκλογική του εκστρατεία, επωφελούμενος -τουλάχιστον βραχυπρόθεσμα- και σε μετοχικό επίπεδο.

Οι τραπεζικές μετοχές «εκτινάσσονται» καθώς οι αποδόσεις των ομολόγων αυξήθηκαν και οι επενδυτές ανέμεναν ότι θα επωφεληθούν από τη μείωση των κανονιστικών ρυθμίσεων. Η JPMorgan και η Bank of America σημειώνουν κέρδη άνω του 7% η καθεμία, ενώ ο κλαδικός δείκτης SPDR S&P Regional Banking ETF ενισχύεται κατά 7,8%.


Ισχυρή άνοδο καταγράφουν οι μετοχές που σχετίζονται με τον κλάδο των κρυπτονομισμάτων, ενώ αντίθετα υποχωρούν οι μετοχές των ανανεώσιμων πηγών ενέργειας.

Οι επενδυτές σταθμίζουν το ενδεχόμενο επιβολής χαμηλότερων φόρων, απορρύθμισης της αγοράς και βλέπουν απέναντί τους έναν πρόεδρο ο οποίος μιλά με αμεσότητα και για τα πάντα, από το χρηματιστήριο μέχρι το δολάριο.


Η νίκη του Ρεπουμπλικάνου τροφοδότησε ένα ράλι σε assets που είναι συνδεδεμένα με τον Τραμπ, καθώς οι αποδόσεις των αμερικανικών ομολόγων αυξήθηκαν, το bitcoin σημείωσε νέο ιστορικό υψηλό, ενώ και το δολάριο υπερισχύει έναντι των υπολοίπων νομισμάτων.

Οι αναλυτές της Wall Street εκτιμούν ότι τα σχέδια του Τραμπ για τον περιορισμό της μετανάστευσης, τις φοροελαφρύνσεις και τους δασμούς θα ασκήσουν ανοδικές πιέσεις στον πληθωρισμό και τις αποδόσεις των ομολόγων, ενώ οι εταιρείες θα μπορούσαν να επωφεληθούν από τις φορολογικές και ρυθμιστικές πολιτικές του.

Ταυτόχρονα, η προσοχή στρέφεται στο κατά πόσον το Ρεπουμπλικανικό κόμμα θα μπορούσε να διατηρήσει την πλειοψηφία στη Βουλή των Αντιπροσώπων μετά την απόκτηση του ελέγχου στη Γερουσία. Μία «καθαρή σκούπα» (clean sweep), όπως αναφέρουν τα αμερικανικά ΜΜΕ, κατά την οποία ένα κόμμα καταλαμβάνει την προεδρία, τη Βουλή των Αντιπροσώπων και τη Γερουσία, θα έδινε στον Τραμπ μία πιο εύκολη διέξοδο για να προωθήσει την πολιτική του.

Τέλος, αξίζει να σημειωθεί πως αργότερα εντός της ημέρας, η Federal Reserve θα ξεκινήσει τη διήμερη συνεδρίασή της, όπου η κεντρική τράπεζα των ΗΠΑ προβλέπεται ότι θα μειώσει τα επιτόκια κατά 25 μονάδες βάσης.

«Κοκκίνησαν» οι ευρωπαϊκές αγορές


Παρά την αρχική ανοδική αντίδραση των ευρωαγορών στη νίκη του Ντόναλντ Τραμπ στις αμερικανικές προεδρικές εκλογές τελικά επικράτησε η ανησυχία των επενδυτών και η απαισιοδοξία για το πώς θα επηρεάσει το εμπόριο, την οικονομία, τη μεταναστευτική πολιτική και τις διεθνείς σχέσεις. Αποτέλεσμα όλες οι μεγάλες ευρωπαϊκές αγορές να κλείσουν με πτώση, αντιστρέφοντας τα κέρδη των προηγούμενων συνεδριάσεων.

Ο πανευρωπαϊκός δείκτης Stoxx 600 έκλεισε 0,59% χαμηλότερα στις 506 μονάδες, με όλα τα περιφερειακά χρηματιστήρια και την πλειονότητα των τομέων να τερματίζουν στο κόκκινο μετά από μια μικτή συνεδρίαση. Οι μετοχές των χρηματοπιστωτικών υπηρεσιών πρόσθεσαν 1,84%, ενώ οι επιχειρήσεις κοινής ωφέλειας ηγήθηκαν των απωλειών, χάνοντας 2,61%.

Στις μεγάλες αγορές της περιοχής, ο γερμανικός DAX επηρεάστηκε περισσότερο και σημείωσε σημαντική πτώση κατά 1,14% στις 19.036 μονάδες, ενώ και ο γαλλικός CAC 40 στην ίδια απαισιόδοξη γραμμή με πτώση 0,51% και τις 7.369 μονάδες. Στον αντίποδα πτωτικά μεν αλλά σαφώς πιο ελαφριά κινήθηκε ο FTSE 100 στο Λονδίνο με μικρή κάμψη κατά 0,07% στις 8.166 μονάδες.
Στην περιφέρεια ο FTSE MIB στο Μιλάνο είχε σημαντικές απώλειες κατά 1,54% στις 33.940 μονάδες και ακόμα περισσότερες ο IBEX 35 στη Μαδρίτη που διαμορφώθηκε στις 11,495 μονάδες αυξημένος κατά 2,90%.

Για τις αγορές της Ευρώπης όμως η επιστροφή του Τραμπ προκαλεί νέους πονοκεφάλους για το πως θα επηρεάσει το ευρώ αλλά και στα ομόλογα. Οι επενδυτές πλέον προετοιμάζονται για περαιτέρω οικονομικές επιπτώσεις στην Ευρώπη, ο οποίος θα μπορούσε να βαθύνει τις απώλειες του ευρώ και να πλήξει τις μετοχές της, καθώς μια δεύτερη προεδρία του Ντόναλντ Τραμπ αυξάνει τις προοπτικές ισχυρών δασμών στα προϊόντας.

Το διακύβευμα είναι υψηλό για μια ευρωπαϊκή οικονομία έχοντας και έναν πόλεμο στην Ουκρανία και παγκόσμιες εμπορικές εντάσεις τα τελευταία χρόνια.

Ο Τραμπ έχει υποσχεθεί δασμό 10% στις εισαγωγές από όλες τις χώρες, ένα μεγάλο πλήγμα για την Ευρωπαϊκή Ένωση, η οποία έχει το δεύτερο μεγαλύτερο εμπορικό έλλειμμα με τις ΗΠΑ παγκοσμίως και είναι ο μεγαλύτερος εξαγωγέας προς τις ΗΠΑ, σύμφωνα με την JPMorgan.



Στις αγορές των commodities, οι πετρελαϊκές τιμές δεν επηρεάστηκαν ιδιαίτερα και παρέμειναν σχεδόν αμετάβλητες με τους επενδυτές να πιστεύουν ότι μια προεδρία Τραμπ θα ενισχύσει το δολάριο, καθώς τα επιτόκια μπορεί να χρειαστεί να παραμείνουν υψηλά για να καταπολεμηθεί ο πληθωρισμός που προκύπτει από τυχόν νέους δασμούς και πολιτικές που μπορεί να πιέσουν περαιτέρω την οικονομία της Κίνας, αποδυναμώνοντας τη ζήτηση εκεί.


Τα συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης για το αργό πετρέλαιο τύπου Brent υποχωρούσαν κατά 0,15% στα 75,41 δολάρια ανά βαρέλι ενώ το αμερικανικό αργό West Texas Intermediate (WTI) υποχώρησε κατά 0,08% στα 72,06 δολάρια ανά βαρέλι.

Οι τιμές του χρυσού από την άλλη διολίσθησαν περισσότερο από 3% σε χαμηλό τριών εβδομάδων την Τετάρτη, καθώς οι επενδυτές επένδυσαν στο αμερικανικό δολάριο μετά την εκλογή του Ρεπουμπλικάνου Ντόναλντ Τραμπ ως προέδρου των ΗΠΑ.

Ο χρυσός υποχώρησε κατά 2,8% στα 2.666,28 δολάρια ανά ουγγιά, αφού έπιασε χαμηλό τριών εβδομάδων στα 2.652,19 δολάρια. Το μέταλλο βρισκόταν σε τροχιά να σημειώσει τη μεγαλύτερη ημερήσια απώλειά του εδώ και πέντε μήνες.

Τα αμερικανικά συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης για τον χρυσό υποχώρησαν κατά 2,7% στα 2.675,1 δολάρια.

Πάντως, η αβεβαιότητα αυτή σίγουρα δεν ευνοεί το αμερικανικό νόμισμα με τον δείκτη δολαρίου να πέφτει 0,37% στο 103,50 και την ισοτιμία ευρώ/δολαρίου να κινείται στο 1,092 με το ευρώ να ανεβαίνει κατά 0,40%. Μάλιστα οι απώλειες του θα διευρυνθούν σε περίπτωση νίκης της Κάμαλα Χάρις, ενώ αντιθέτως τυχόν επικράτηση του Ντόναλντ Τραμπ θα ενδυναμώσει σημαντικά το αμερικανικό νόμισμα λόγω των προτάσεων του για την οικονομία και το εμπόριο.

Τέλος, το αμερικανικό δολάριο ενισχύθηκε έναντι του μεξικανικού πέσο και άλλων σημαντικών παγκόσμιων νομισμάτων την Τετάρτη,

Το δολάριο κέρδισε 0,8% έναντι του μεξικανικού πέσο, φθάνοντας στο υψηλότερο επίπεδό του από το 2022 κατά τη διάρκεια της νυχτερινής διαπραγμάτευσης. Το δολάριο ενισχύθηκε κατά περισσότερο από 1% έναντι κάθε ενός από τα ελβετικά φράγκα, το ιαπωνικό γεν και του κινεζικού γιουάν. Ο δείκτης ICE για το δολάριο ΗΠΑ αυξήθηκε κατά 1,6%, φθάνοντας στο υψηλότερο επίπεδό του από τον Ιούλιο. Το ευρώ υποχώρησε στο 1,0732 έναντι του δολαρίου και έφτασε στο χαμηλότερο επίπεδό του από τα τέλη Ιουνίου.

Με χαμόγελα ξεκίνησε η εβδομάδα στη Wall Street καθώς οι βασικοί δείκτες ανήλθαν σε νέα επίπεδα

 

Με χαμόγελα ξεκίνησε η εβδομάδα στη Wall Street, καθώς τα υψηλά της Παρασκευής όχι μόνο συντηρήθηκαν, αλλά διευρύνθηκαν οδηγώντας Dow Jones και S&P 500 σε νέα επίπεδα ρεκόρ, με τον πρώτο να ξεπερνά το ιστορικό όριο των 43.000 μονάδων και τον δεύτερο να διατηρείται πάνω από τις 5.800 μονάδες.

Συγκεκριμένα, ο Dow Jones «έκλεισε» με άνοδο 0,47% στις 43.065 μονάδες, ο S&P 500 διευρύνθηκε σε ποσοστό 0,77% και τις 5.859 μονάδες και ο Nasdaq κέρδισε 0,87% φτάνοντας τις 18.502 μονάδες.

Η αγορά θεωρεί πως τα τελευταία στοιχεία από την αγορά εργασίας και τον πληθωρισμό ανοίγουν το δρόμο για τουλάχιστον μία ακόμη μείωση των επιτοκίων από τη Fed στη συνεδρίαση του Νοεμβρίου, έστω και κατά 25 μονάδες βάσης. Οπότε το ενδιαφέρον των επενδυτών έχει μετατοπιστεί από τα μάκρο στα εταιρικά δεδομένα, καθώς από την Παρασκευή «άνοιξε» επισήμως η περίοδος ανακοίνωσης αποτελεσμάτων τρίτου τριμήνου.

Η αρχή κυρίως από τις τράπεζες ήταν θετική, κρατώντας ψηλά τις προσδοκίες της αγοράς, που ελπίζει σε ανάλογη συνέχεια.

Κλείσιμο

Πραγματικά, η ατζέντα των επόμενων ημερών είναι πλούσια σε ανακοινώσεις εταιρικών επιδόσεων. Την Τρίτη ξεχωρίζουν Bank of America, Goldman Sachs και Johnson & Johnson, την Τετάρτη η Morgan Stanley και η United Airlines, ενώ στη λίστα της εβδομάδας περιλαμβάνονται ακόμη στρατηγικά ονόματα από διαφορετικούς κλάδους, όπως το Netflix, η Procter & Gamble και η Walgreens Boots Alliance.

Έως τώρα οι εταιρείες που έχουν εκδώσει αποτελέσματα έχουν ξεπεράσει το μέσο όρο των προβλέψεων κατά περίπου 5%, ήτοι δηλαδή υψηλότερα από το μέσο όρο του 3% το δεύτερο τρίμηνο. Έτσι με δεδομένο ότι οι περισσότεροι αναλυτές περίμεναν τις εταιρικές επιδόσεις να κινηθούν σε πιο μετριοπαθή επίπεδα, οι επενδυτές δεν κρύβουν την ικανοποίηση τους και αυτό αποτυπώνεται προφανώς στους δείκτες.

Σε επίπεδο μετοχών, τα κέρδη της McDonald’s και της UnitedHealth Group οδήγησαν σε νέα υψηλά τον Dow Jones, παρά και την αρνητική πίεση που ασκούσε στο δείκτη η κάμψη της Caterpillar σε ποσοστό κοντά στο 2% μετά την υποβάθμιση της μετοχής της από την Morgan Stanley.

Σε γενικές γραμμές, ωστόσο, οι τεχνολογικές μετοχές έπαιξαν κομβικό ρόλο για τις επιδόσεις της αγοράς, αποτελώντας τον πιο κερδοφόρο κλάδο στον S&P 500 και τροφοδοτώντας τα κέρδη του Nasdaq.

Ανάμεσα τους τα φώτα συγκέντρωσε για άλλη μια φορά η μετοχή της Nvidia που όχι μόνο συνέχισε τη δυναμική της πορεία για το μήνα, έχοντας ανέβει 19% μέσα σε λίγες ημέρες, αλλά κατάφερε να «πιάσει» νέο ρεκόρ στα 138,07 δολάρια, σε σχέση με το προηγούμενο υψηλό των 135,58 δολαρίων τον Ιούνιο.

Το ράλι αυτό φέρνει την εταιρεία μικροτσίπ τεχνητής νοημοσύνης πολύ κοντά στο να πετύχει να εκτοπίσει εκ νέου την Apple από την κορυφή και να γίνει και πάλι η εταιρεία με την μεγαλύτερη αξία σε όλο τον κόσμο.

ΗΠΑ: Ο FDA ενέκρινε νέο φάρμακο της Bristol Myers Squibb για τη σχιζοφρένεια - Ενθουσιασμός στη Wall Street

 

O Οργανισμός Τροφίμων και Φαρμάκων των ΗΠΑ (FDA) ενέκρινε νέο φάρμακο για τη σχιζοφρένεια, το πρώτο μετά από δεκαετίες, που υπόσχεται καλύτερη θεραπεία στους ασθενείς, χωρίς τις σοβαρές παρενέργειες των σκευασμάτων προηγούμενης γενιάς.

Μέχρι τώρα, όλα τα διαθέσιμα αντιψυχωσικά δρούσαν μπλοκάροντας έναν υποδοχέα ντοπαμίνης. Στους περισσότερους ασθενείς με σχιζοφρένεια, μπορούν να μειώσουν τα συμπτώματα όπως οι παραισθήσεις και η παράνοια σε ένα διαχειρίσιμο επίπεδο.

Έχουν όμως σοβαρά μειονεκτήματα. Η αύξηση του σωματικού βάρους, μια συχνή παρενέργεια, αυξάνει τον κίνδυνο καρδιακών παθήσεων και πρόωρου θανάτου σε άτομα που έχουν διαγνωστεί με σχιζοφρένεια.  Πολλοί ασθενείς σταματούν να λαμβάνουν την αγωγή τους, παραπονούμενοι ότι τους καθιστούν νωθρούς και χωρίς κίνητρα, μειώνουν οι New York Times.

Το νέο φάρμακο, Cobenfy, επηρεάζει επίσης τα επίπεδα ντοπαμίνης, αλλά το κάνει έμμεσα, αλλάζοντας τα επίπεδα ενός άλλου νευροδιαβιβαστή, της ακετυλοχολίνης. Η νέα προσέγγιση, ελπίζουν οι ερευνητές, θα αντιμετωπίσει ορισμένες από τις πιο δύσκολες πτυχές της νόσου, όπως η έλλειψη κινήτρων και η αδυναμία να νιώσουν ευχαρίστηση.

Μια νέα θεραπεία;

«Είναι η πρώτη φορά, από τότε που ξεκίνησαν να κυκλοφορούν τα αντιψυχωσικά φάρμακα, που εμφανίζεται μια ριζικά διαφορετική προσέγγιση. Οπότε υπάρχει μεγάλος γάλος ενθουσιασμός ότι ίσως έχουμε κάτι νέο για τη θεραπεία των ασθενών», δήλωσε ο Δρ Φρέντερικ Κ. Νουσιφόρα, διευθυντής της Κλινικής Θεραπείας Ενηλίκων με Σχιζοφρένεια, στην Ιατρική Σχολή Τζονς Χόπκινς (Adult Schizophrenia Clinicat the Johns Hopkins School of Medicine). Το πρώτο αντιψυχωσικό φάρμακο, η χλωροπροζαμίνη, ξεκίνησε να χορηγείται το 1970 και ενώ έκτοτε έχουν εμφανιστεί πολλά νέα, ο μηχανισμός τους δεν έχει αλλάξει σημαντικά.

Επιφυλάξεις από ιατρούς

Παρ’ όλα αυτά, υπάρχουν αναπάντητα ερωτήματα σχετικά με το νέο φάρμακο.

Εχουν δημοσιευτεί μόνο τρεις ελεγμένες μελέτες για την αποτελεσματικότητα του φαρμάκου, και οι τρεις διήρκεσαν μόνο πέντε εβδομάδες. Ετσι, δεν είναι σαφές πόσο αποτελεσματικό θα είναι το Cobenfy για μεγαλύτερα χρονικά διαστήματα ή αν έχει μακροπρόθεσμες νευρολογικές παρενέργειες, όπως διαταραχές της κίνησης, δήλωσε ο Δρ Ντέιβιντ Ριντ, ιατρικός διευθυντής του Ινστιτούτου για την Κλιινική και Οικονομική Έρευνα, το οποίος εξετάζει τα νέα φάρμακα που καταφθάνουν στην αγορά.

«Δεν γνωρίζουμε πώς λειτουργεί ουσιαστικά μετά από πέντε εβδομάδες», δήλωσε ο Δρ Ριντ. Οι ασθενείς και οι γιατροί, πρόσθεσε, «είναι λίγο επιφυλακτικοί με τους ισχυρισμούς πριν δουν πραγματικά τι συμβαίνει με τα φάρμακα».

Ενθουσιασμός στη Wall Street

Η Bristol Myers Squibb, η οποία εμπορεύεται το Cobenfy, έχει δημοσιεύσει τα προκαταρκτικά αποτελέσματα για τις επιδράσεις του φαραμάκου σε ασθενείς που το έλαβαν για ένα έτος και δήλωσε ότι δεν παρουσίασαν αλλαγές στο μεταβολισμό ούτε ανέπτυξαν κινητική διαταραχή. Τα πλήρη αποτελέσματα θα δημοσιευθούν αργότερα φέτος, δήλωσε η εταιρεία.

Ο ενθουσιασμός για το φάρμακο είναι μεγάλος στη Wall Street και μεταξύ των φαρμακευτικών εταιρειών που ήδη διαμορφώνουν άλλα παρόμοια προϊόντα τα οποία θεωρούν ως μέρος μιας πολλά υποσχόμενης νέας κατηγορίας φαρμάκων, με πιθανές ενδείξεις για τη διπολική διαταρραχή, τη νόσο Αλτσχάιμερ και την ευερεθιστότητα που σχετίζεται με τον αυτισμό, μεταξύ άλλων καταστάσεων.

Υπέρογκα έσοδα

Ο Ματ Φιπς,  επικεφαλής της έρευνας μετοχών βιοτεχνολογίας στην επενδυτική τράπεζα  William Blair, δήλωσε ότι αναμένει ότι το φάρμακο θα αποφέρει έσοδα ύψους 3 έως 5 δισ. δολαρίων ετησίως, αν υπάρξουν θετικά αποτελέσματα στις μελέτες για τη χρήση του.

«Είναι ένας τομέας που μαστίζεται από έλλειψη καινοτομίας για αρκετό καιρό, οπότε σίγουρα προκάλεσε ενθουσιασμό», δήλωσε ο Δρ Φιπς.

Η θεραπεία για το φάρμακο θα κοστίζει 1850 δολάρια το μήνα – σε τιμή χονδρικής, ή περίπου 22.500 δολάρια το χρόνο. Σε αντίθεση με όλα τα αντιψυχωσικά που χρησιμοποιούνται, το Cobenfy δεν θα φέρει προειδοποίηση πλαισίου FDA, την ισχυρότερη προειδοποίηση του οργανισμού, η οποία προειδοποιεί τους ασθενείς και τους παρόχους για σοβαρές ανεπιθύμητες ενέργειες, σύμφωνα με την BMS.